Vietstock Daily: Nhận định thị trường chứng khoán ngày 19/06

Đích nhắm có thể vẫn là những cổ phiếu được giới đầu tư chú ý trong thời gian gần đây nhưng chưa có sự hồi phục trong những tuần qua.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 19.06.2014

- Hai chỉ số thị trường cùng giảm nhẹ trong phiên hôm nay. Trong đó, VN-Index giảm nhẹ 0.39% dừng tại 570.03 điểm, còn HNX-Index giảm 0.18% xuống mức 76.85 điểm. Nhóm VS-Small Cap tiếp tục tăng điểm với 0.18%, còn nhóm VS-Large Cap quay đầu tăng điểm và là nhóm tăng nhiều nhất với 0.44%, trong khi hai nhóm VS-Mid Cap và VS-Micro Cap lại giảm điểm với mức giảm lần lượt -0.27% và -0.1%.

- Không chỉ các cổ phiếu vốn hóa lớn mà nhóm cổ phiếu nóng cũng có sự phân hóa là nguyên nhân dẫn đến giao dịch giằng co của hai chỉ số thị trường. Cụ thể, nhóm GAS, MSN, BVH khiến VN-Index mất 0.34%, còn HNX-Index mất 0.36% từ việc giảm điểm của các cổ phiếu gồm NVB, VNR, ACB, PSD, PVX. Trong khi các cổ phiếu góp phần tăng điểm nhiều nhất cho VN-Index như VCB, VIC, VCF, CTG, EIB với 0.34% và cho HNX-Index như PVI, SHB, NTB, PTI, DBC với mức tăng 0.28%.

- Nhóm cổ phiếu nóng giảm điểm gồm Chứng khoán (-1.32%), Xây dựng (-0.07%). Nhóm Ngân hàng bất ngờ tăng mạnh với 2.2% và là nhóm tăng mạnh nhất, trong đó nổi bật nhất là VCB, CTG, EIB. Bên cạnh đó, nhóm Khoáng sản cũng giao dịch tích cực trong phiên hôm nay với mức tăng 1.03%, điển hình là KSS, BGM, LCM, KSA.

Ngoài ra, VNE cũng là cổ phiếu có giao dịch nổi bật khi chốt phiên trần và đạt hơn 3 triệu cổ phiếu khớp lệnh.

- Thanh khoản lại giảm trên HOSE và tiếp tục tăng trên HNX so với phiên hôm qua. Cụ thể, khối lượng giao dịch khớp lệnh trên sàn HOSE đạt 95.7 triệu đơn vị, giảm 7.2% nhưng vẫn cao hơn mức khớp lệnh bình quân 1 tháng qua là 85.6 triệu đơn vị, còn trên HNX đạt 54.2 triệu đơn vị, tăng 10.5%, xấp xỉ mức khớp lệnh bình quân 1 tháng qua là 55.1 triệu đơn vị.

- Khối ngoại bất ngờ mua ròng mạnh trên sàn HOSE với giá trị 95.1 tỷ đồng, còn trên sàn HNX là 10.2 tỷ đồng.

Trên HOSE, khối ngoại mua ròng mạnh mạnh nhất vẫn là STB (84.1 tỷ đồng), tiếp theo là PVD (5.7 tỷ đồng), HPG (5.7 tỷ đồng), ... và bán ròng nhiều nhất ở VCB (11.4 tỷ đồng), MSN (6.2 tỷ đồng), PVT (4.4 tỷ đồng),... Trên sàn HNX, họ mua ròng nhiều nhất ở PVS (4.5 tỷ đồng), VND (3.1 tỷ đồng), ... trong khi bán ròng chủ yếu ở VCS (2.1 tỷ đồng).

- Xu hướng chính của thị trường nhiều khả năng sẽ tiếp tục đi ngang trong thời gian tới. Do đó hoạt động trading ngắn hạn vẫn là lựa chọn tối ưu trong thời điểm hiện tại. Đích nhắm có thể vẫn là những cổ phiếu được giới đầu tư chú ý trong thời gian gần đây nhưng chưa có sự hồi phục trong những tuần qua.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Hiện tượng throwback vẫn đang tiếp diễn. VN-Index tiếp tục điều chỉnh và giằng co trong phiên giao dịch ngày 18/06/2014. Hiện tượng throwback ngắn hạn vẫn đang tiếp diễn sau khi VN-Index đã phá vỡ hoàn toàn SMA 100 (tương đương vùng 562 - 564 điểm).

Chỉ báo MACD đã liên tục đi ngang trong các phiên gần đây nên khả năng cho tín hiệu bán trở lại đang lớn dần. Bên cạnh đó, hai đường +DI, –DI của Directional Movement System cũng thu hẹp khoảng cách nên rủi ro cũng bắt đầu tăng lên.

Thanh khoản đang là điểm sáng lớn nhất của thị trường. Khối lượng khớp lệnh đã vượt lên trên mức trung bình 20 phiên (tương đương 83 triệu đơn vị) được 2 phiên liên tiếp. Điều này cho thấy nhà đầu tư đã giao dịch sôi động hơn và tâm lý đà tích cực hơn trong ngắn hạn.

HNX-Index – Giằng co mạnh trong ngắn hạn. HNX-Index tiếp tục giằng co trong phiên giao dịch ngày 18/06/2014. Tuy nhiên, dự kiến sẽ khó có hiện tượng giảm sâu khi mà hai đường EMA 10 và EMA 20 đã đóng vai trò hỗ trợ ngắn hạn khá tốt cho HNX-Index trong những phiên gần đây.

Chỉ báo Stochastic Oscillator bắt đầu đi ngang trong vùng overbought. Vì vậy, khả năng có rung lắc nhẹ trong ngắn hạn sẽ tăng lên nếu chỉ báo này cho bán trở lại.

Vùng 78 – 80 điểm (Fibonacci Retracement 261.8% và SMA100) vẫn tiếp tục là kháng cự gần nhất của HNX-Index. Dự kiến sẽ có rung lắc mạnh tại đây.

Phân tích Market Strength

VS-Arms VN duy trì mức trung bình trong phiên giao dịch ngày 18/06/2014 cho thấy cung cầu cân bằng trong phiên này. EMA 5 ngày của VS-Arms VN đã xuống mức thấp cho thấy bên mua chiếm ưu thế nên rủi ro của thị trường không quá lớn.

VS-LBR VN đạt mức 0.73 trong phiên giao dịch ngày 18/06/2014 cho thấy nhà đầu tư lớn giao dịch mạnh trong phiên này. EMA 5 ngày vẫn duy trì trên mức 0.65 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh trở lại vào thị trường trong ngắn hạn.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Trong phiên giao dịch ngày 18/06/2014, VS-NVI VN duy trì bên trên EMA 5 ngày. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh đang bơm vào thị trường trong ngắn hạn.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại tiếp tục mua ròng trong phiên giao dịch ngày 18/06/2014 (giao dịch khớp lệnh). Đường EMA 5 ngày của NetValForVN vẫn đang ở trên đường zero-base và là tín hiệu giúp cải thiện khả năng hồi phục trong ngắn hạn.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 18.06.2014

(Nguồn dữ liệu: VietstockFinance)

Trịnh Thị Thu Hoa & Nguyễn Quang Minh (Phòng Nghiên cứu Vietstock)